Теоретические основы анализа деятельности страховой организации

Для оценки эффективности финансовой политики страховой организации проводится расчет показателя рентабельности собственного капитала. Это, по сути, модифицированная формула Дюпона, где чистая прибыль соотносится с собственным капиталом

Rкапитала = (Чистая прибыль/Собственный капитал) × 100% (9)

3) Для оценки эффективности деятельности организации, необходимо произвести расчет показателей деловой активности (оборачиваемости) организации.

Оборачиваемость активов, рассчитывается по формуле

Оа = ПСП/А, (10)

где ПСП - полученные страховые премии, комиссионные вознаграждения и тантьемы;

А - активы.

Оборачиваемость собственного капитала, рассчитывается по формуле

Оск = ПСП/СК, (11)

где ПСП - полученные страховые премии, комиссионные вознаграждения и тантьемы;

СК - собственный капитал.

Оборачиваемость инвестируемых активов, рассчитывается по формуле

Оиа = ДИ/ИФВ, (12)

где ДИ - доходы по инвестициям;

ИФВ - инвестиции и финансовые вложения [14, с.26].

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности

КДЗ = СВ / ДЗср, (13)

где СВ - сумма полученных страховых взносов (премии), брутто;

ДЗср. - средняя величина дебиторской задолженности.

Период погашения дебиторской задолженности

Тпог = 360/КДЗ (14)

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности показывает сколько раз за период (за год) оборачивается кредиторская задолженность. Относится к финансовым коэффициентам характеризующим деловую активность.

4) Необходимо проанализировать основные коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость страховой организации [14, с.28]. Коэффициент доли собственного капитала во всем капитале компании, рассчитывается по формуле:

Кск = СК/К, (15)

где СК - собственный капитал;

К - весь капитал организации.

Данный коэффициент характеризует долю собственного капитала компании в общей сумме средств авансированных в его деятельность или обеспеченность страховой компании собственным капиталом, чем выше значение этого коэффициента, тем выше финансовая устойчивость и стабильность страховой компании.

Коэффициент доли страховых обязательств в капитале компании, который рассчитывается по формуле:

Ксо = СР/К, (16)

где СР - страховые резервы;

К - весь капитал организации.

Этот коэффициент характеризует обеспеченность страховой компании страховыми резервами или он отражает объем страховых операций компании.

Коэффициент доли не страховых обязательств в капитале компании, который рассчитывается по формуле

Кно = НО/К, (17)

где НО - не страховые обязательства; К - весь капитал организации.

Этот коэффициент показывает долю нестраховых обязательств во всем капитале компании.

Рост этого коэффициента свидетельствует об усилении зависимости страховой компании от кредиторов, о снижении финансовой устойчивости.

Коэффициент достаточности собственного капитала для покрытия страховых обязательств, который рассчитывается по формуле

Кдск = СК/ (СР-ПСР), (18)

где СК - собственный капитал;

СР - страховые резервы;

ПСР - доля перестраховщиков в страховых резервах [16].

Этот коэффициент отражает достаточность собственного капитала, покрывающего страховые обязательства.

Увеличение этого коэффициента свидетельствует о снижении финансовой устойчивости в результате увеличения перестраховочных операций, т.е. компания передает риски в перестрахование в результате недостаточности своего собственного капитала.

Еще по теме:

Анализ финансовых показателей Калининского отделения банка СбербанкаРоссии
Одна из основных целей деятельности коммерческих банков это получение прибыли, являющейся источником выплаты дивидендов, создания фондов банка, базой повышения благосостояния работников банка и тд. Прибыль банка представляет собой разность между валовым доходом и валовым расходом. Валовой доход зав ...

Особенности кредитной системы России
Особенности кредитной системы России в настоящее время заключаются в явном преобладании коммерческих банков, слабо диверсифицированной структуре (ограничено количество видов других кредитных организаций), нечеткости законодательного регулирования прочих кредитных организаций, не включенных в банков ...

Основные проблемы функционирования рынка пластиковых карт в России
Несмотря на значительный количественный рост показателей, характеризующих развитие безналичных расчетов с использованием банковских карт в сфере розничных платежей (количество карт, их оборот, количество банков-участников и т. п.), нельзя не отметить и негативные тенденции в данной сфере. По-прежне ...